[一級風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)] 老師，請問這道題的b選項(xiàng)是什么意思？

2020-08-30 11:29:221回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 85

老師 這里的 recombine 指的是先漲后跌后的利率 = 先跌后漲的利率嗎? 這里答案中的調(diào)整 time intervals 是個(gè)什么操作 他的意思是我把 dt 調(diào)整 然后模擬出來的每一步都有和上一步的鏡像路線重疊? 這有啥意義?

2020-08-30 11:23:251回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 84

這里的可乘性我并不理解 比如 Model4: dr = ardt + \simga r dw 這里面誰和誰可乘. 難道他是說對數(shù)函數(shù)相加的時(shí)候可以合并成一個(gè) 并且把括號里面變成乘法?

2020-08-30 11:16:461回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 83

老師 這道題的 B 選項(xiàng)和 C 選項(xiàng)我不太懂: B: 為什么說 CIR 的結(jié)果和另外兩個(gè)的不一樣就不好 萬一另外兩個(gè)都錯(cuò)了 就 CIR 是對的呢? C: 為什么說 basis-point volatility 在通脹時(shí)期增長就是缺點(diǎn)?

2020-08-30 11:06:192回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 82

請問老師 yield volatility 指的是這個(gè)公式里的哪部分? 是根號r前面的那個(gè)simga嗎?

2020-08-30 11:03:331回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 81

這里的 valuing interest rate caps and floors 指的是通過蒙特卡洛模擬出來的利率走勢的最高值和最低值嗎?

2020-08-30 10:59:251回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 78

老師 這個(gè)題目中給了很多多余的信息 有些信息雖然和這個(gè)題目本身沒關(guān)系 但是我想知道這是不是別的模型里的參數(shù)的"其他名字" 這個(gè)參數(shù)雖然沒用在這個(gè)模型里 但是在哪里會(huì)考. 我想了解的是這兩個(gè)參數(shù): 1. long-run true interest rate is 2.6% 2. the half-life of the process is 6.3 year

2020-08-30 10:55:591回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 77

這里應(yīng)該怎么理解 decreasing volatiliy Vasicek model 里后面的波動(dòng)率是 t 的函數(shù)嗎 是講義上錯(cuò)了?

2020-08-30 10:48:241回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 76

老師 這道題目的 dw 默認(rèn)為 1 嗎? dw 應(yīng)該是一個(gè)隨機(jī)變量啊

2020-08-30 10:44:112回答

[二級市場風(fēng)險(xiǎn)] 72

這里從第三年折到第二年的時(shí)候使用了 50bp 的premium 為什么第二年到第一年折的時(shí)候突然就不要了?

2020-08-30 10:39:411回答